经营性现金流净额什么意思

经营性现金流净额是企业主营业务的现金收支差额，反映公司日常经营活动的真实资金状况。这个数字正值表示企业通过销售商品、提供服务获得了现金流入，覆盖了运营成本。负值则意味着企业投入现金多于收回现金，需要警惕资金链风险。计算方式是将销售商品、提供劳务收到的现金减去购买商品、接受劳务支付的现金，再减去支付给职工以及为职工支付的现金等核心支出项。

经营性现金流净额是评估企业财务健康的关键指标，与净利润不同，它排除了会计政策影响。一家公司可能账面盈利，但若经营性现金流净额持续为负，说明盈利质量堪忧。健康的现金流是企业偿还债务、支付股利、进行再投资的基础。零售企业季节性波动明显，节假日前后现金流差异可达数倍，这属于正常经营现象。投资者应关注连续多个季度的现金流变化趋势，而非单一数据点。